A股市场今日冲高回落,三大指数最终收涨。通信设备概念股表现抢眼,CPO概念领涨。北证50指数上涨超过2%,创下年内新高,而科创50指数则下跌逾2%。整体来看,上涨个股数量多于下跌个股,成交额温和放大至1.29万亿元。
盘面上,家用电器、小红书概念、小盘国企及通信设备等板块涨幅领先;半导体、酿酒、人形机器人和物流等板块则表现不佳。资金流向方面,通信设备获得近62亿元主力资金净流入,机械设备获超47亿元净流入,商贸零售和有色金属也分别吸引了超30亿元资金。相反,电子行业资金净流出逾40亿元,食品饮料和非银金融的资金流出均超过1亿元。
展望后市,华西证券认为,跨年后的A股市场已经超跌,存在技术性反弹需求。A股前期下跌主要受海外再通胀担忧影响,并非国内经济基本面问题。随着美国新任总统就职,A股有望再次交易两会政策预期,春季行情可能正在酝酿。行业配置上,AI 、人形机器人、低空经济和国产替代等“新质牛”相关主题仍将是春季行情的主线。东兴证券预计,当前市场调整提供了良好的布局时机,看好大科技与大消费两个方向的投资机会。其中,大科技关注人形机器人、AI应用、低空经济等领域;大消费则重点关注家电、消费电子、文旅消费、医美和食品饮料等方向。
市场热点集中在通信设备概念股,尤其是CPO概念,天孚通信尾盘涨停,成交量较前一日激增超过200%,创历史记录。此外,铜缆高速连接、光通信、量子科技、数据中心等相关板块也表现强劲。消息面上,英伟达计划在即将召开的GTC大会上推出用于CPO的光交换机,以降低人工智能服务器功耗和发热,预计8月即可量产。中信证券建议关注运营商、光模块、连接器、AIDC、液冷、物联网和交换机等细分领域龙头。家电股因新的以旧换新政策推动全面走强,银河证券建议投资者关注白电龙头、厨电龙头以及积极拓展渠道、加快新品投放的清洁电器企业。