在人形机器人、AI智能硬件和电动车需求激增的背景下,一些头部公募基金公司选择了一条不同寻常的道路,通过投资新材料供应商来间接参与这一赛道。最近,易方达基金在港股市场增持了东岳集团,后者是全球最大的PTFE材料供应商。与之前使用的PEEK材料相比,PTFE材料成本更低且性能更优,被视为推动人形机器人量产的关键替代材料。
易方达基金此举可能是为了避免直接参与竞争激烈的机器人终端市场,而选择从上游材料入手。其他基金经理也纷纷效仿,在其前十大重仓股中配置了大量PTFE和PEEK材料供应商,并且对PTFE材料的持仓比例更高。有基金经理认为,尽管部分机器人零部件仍面临低成本量产难题,但中国庞大的供应链和技术能力有望解决这些问题,推动行业快速发展。例如,特斯拉计划在2027年实现50万台Optimus机器人的量产目标,采用PTFE材料可以大幅降低成本并减轻重量,显示出PTFE在未来机器人领域的巨大潜力。
此外,东岳集团作为PTFE材料的领先企业,在全球市场上占据重要地位,其产品广泛应用于多个领域。根据最新财报,东岳集团2024年上半年收入和利润均实现增长,显示出强劲的发展势头。基金经理们普遍看好人形机器人产业前景,特别是工业应用方面,技术难度相对较低,有望率先实现商业化。随着制造成本下降和技术突破,未来人形机器人将在更多场景中广泛应用,如服务业和家庭陪伴机器人等。